Crise des mémoires DRAM et NAND : impact sur les smartphones

La crise du marché des mémoires DRAM et NAND bouleverse déjà les rapports de force entre les fabricants de smartphones. Selon TrendForce, au premier trimestre 2026, Xiaomi a réduit sa production de près de 40 %, tandis qu'Apple a notablement augmenté la sienne, portée par la forte demande pour l'iPhone 17.

Depuis l'automne 2025, les prix des DRAM et NAND flambent. En cause : la demande élevée des entreprises spécialisées dans l'intelligence artificielle, dont des géants comme OpenAI. Cette pression se répercute sur les acheteurs de composants, mais aussi sur les fabricants d'ordinateurs portables, de PC de bureau et de smartphones, contraints d'augmenter leurs prix ou de revoir leurs volumes de production.

Au total, 284 millions de smartphones ont été produits au premier trimestre, soit une baisse de 1,7 % sur un an. TrendForce précise que l'effet de la crise des mémoires est encore différé : beaucoup d'entreprises puisent dans leurs stocks de DRAM achetés plus tôt, et la crainte de nouvelles hausses a même dopé la demande. Mais pour l'ensemble de l'année, les analystes anticipent une chute bien plus marquée, de 16,2 %, à 1,051 milliard d'appareils.

Les fabricants de smartphones abordables sont les plus exposés. D'après TrendForce, Xiaomi a produit 38 % d'appareils en moins que l'an dernier. Chez vivo, le recul est plus modéré, autour de 8 %. Pour les acteurs des segments à faible prix de vente moyen, la hausse des coûts des mémoires est d'autant plus difficile à absorber qu'il est compliqué de la répercuter sur le client sans perdre en compétitivité.

Les fabricants de modèles plus chers, eux, se montrent bien plus sereins. Samsung a vu sa production grimper de 2 %, et Apple de 20 %. La croissance d'Apple est tirée par le succès de la gamme iPhone 17, ce qui lui a permis d'accroître sa production malgré la hausse du prix des composants.

Si les prévisions de TrendForce se vérifient, le marché des smartphones pourrait devenir encore plus polarisé en 2026. Les marques positionnées sur le haut de gamme, avec des marges solides, disposeront de davantage de marges de manœuvre. Les fabricants de masse, eux, devront arbitrer entre réduction de production, hausse de prix ou baisse de leurs profits.