Geheugenmarkt onder druk: SK hynix verwacht recordtekort in 2027

SK hynix-CEO Kwak Noh-Jung waarschuwt dat de wereldwijde geheugenmarkt in 2027 te maken kan krijgen met het ernstigste tekort uit zijn geschiedenis. Volgens hem zal de vraag naar DRAM, waaronder krachtige HBM voor AI-infrastructuur, en naar NAND de beschikbare productiecapaciteit niet alleen volgend jaar, maar ook daarna overtreffen — minstens tot het begin van het volgende decennium.

De grootste druk komt van de snel groeiende vraag uit datacenters. Grote klanten sluiten meerjarige leveringsovereenkomsten, terwijl geheugenfabrikanten steeds vaker kiezen voor duurdere en winstgevendere producten: HBM voor AI-versnellers, LPDDR5X voor topmodellen en serveroplossingen. Daardoor krijgen gewone DDR5, DDR4 en betaalbaarder mobiel LPDDR-geheugen minder productiecapaciteit.

Samsung en Micron hebben vergelijkbare verwachtingen uitgesproken. Samsung waarschuwde dat de situatie in 2027 nog moeilijker kan worden, omdat fabrikanten hun productie niet snel genoeg kunnen opschalen. Micron stelt eveneens dat het tekort zich nog in een vroege fase bevindt en dat het slechts ongeveer 50–66% van de geheugenvraag van klanten kan bedienen.

Voor SK hynix, Samsung en Micron is de situatie winstgevend, maar voor de rest van de markt wordt ze steeds pijnlijker. De sterke vraag naar premiumgeheugen verhoogt de winst van fabrikanten, terwijl consumenten met forse prijsstijgingen worden geconfronteerd. De hogere kosten zijn al merkbaar bij pc’s, smartphones, spelconsoles en andere apparaten waarin geheugen een belangrijk deel van de materiaalkosten vormt.

Chinese geheugenfabrikanten breiden hun capaciteit sneller uit vanwege het tekort, waaronder CXMT voor DRAM en YMTC voor NAND, vooral om aan de binnenlandse vraag te voldoen. Ook SK hynix bereidt een meerjarige productie-uitbreiding voor en investeert in nieuwe fabrieken in Zuid-Korea en de Verenigde Staten. Zelfs grote investeringen zullen het verschil tussen vraag en aanbod echter niet snel oplossen.